- Autor
- Pielasa Michał
- Tytuł
- Sekurytyzacja aktywów własnych w celu arbitrażu kapitałowego
- Źródło
- Rynek Terminowy, 2003, nr 4, s. 61-66
- Słowa kluczowe
- Arbitraż gospodarczy, Banki, Aktywa, Sekurytyzacja aktywów
Commercial arbitration, Banks, Assets, Asset securitisation - Abstrakt
- Dokonano analizy zastosowania przez banki procesu sekurytyzacji tradycyjnej w celu arbitrażu kapitałowego. Arbitraż kapitałowy (regulatory capital arbitrage) oznacza odnoszenie korzyści przez bank w procesie sekurytyzacji, które wynikają ze zmniejszenia ilości kapitału regulacyjnego alokowanego w dane aktywo. W następstwie sekurytyzacji bank uwalnia pewną ilość kapitału regulacyjnego. Daje to mozliwość zwiększenia rentowności kapitału przypisanego do danego aktywa, a także alokowania uwolnionych funduszy własnych na nowo udzielane kredyty, co tym samym umożliwia rozwój akcji kredytowej bez potrzeby powiększania funduszy własnych. Przedstawiono cechy charakterystyczne sekurytyzacji tradycyjnej. Przybliżono rozwój tej techniki finansowej począwszy do lat 70. XX -wieku. Zwrócono uwagę, że sekurytyzacja aktywów bankowych w celu przeprowadzenia arbitrażu kapitałowego nie jest dostępna polskim bankom.
- Dostępne w
- Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie
Biblioteka SGH im. Profesora Andrzeja Grodka
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Poznaniu
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu - Cytowane przez
- ISSN
- 1508-972X
- Język
- pol
