- Autor
- Ganczarek-Gamrot Alicja
- Tytuł
- Analiza ryzyka na dobowo-godzinnych rynkach obrotu energią elektryczną w Polsce
Risk Analysis on the Whole -Day Electric Energy Market in Poland - Źródło
- Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu, 2009, nr 60, s. 86-94, tab., rys., bibliogr. 9 poz.
- Tytuł własny numeru
- Inwestycje finansowe i ubezpieczenia - tendencje światowe a polski rynek
- Słowa kluczowe
- Model GARCH, Analiza ryzyka, Ceny energii, Modele regresji, Rynek energetyczny
GARCH model, Risk analysis, Energy prices, Regression models, Energy market - Uwagi
- summ.
- Abstrakt
- Głównym celem autorki była aplikacja modeli wielowymiarowych z autokorelacją do analizy ryzyka na rynku energii elektrycznej w Polsce. W tym celu wykorzystała wielowymiarowe autoregresyjne modele szeregów czasowych z podziałem na modele liniowe oraz nieliniowe wielowymiarowe modele klasy GARCH. Do pomiaru ryzyka wykorzystała kwantylową miarę zagrożenia Value-at-Risk szacowaną na podstawie autoregresyjnych modeli szeregów czasowych z dobowo-godzinnych rynków energii elektrycznej. (fragment wstępu)
In this article the state of three whole-day markets from Polish electric energy market such as the Day Ahead Market (DAM), the Balance Market (BM) and the Internet Electricity Trading Platform (IETP) is presented. The multivariate autoregressive linear and nonlinear models were applied to |describe similarities and dependences among those markets as well as the risk after the break o Long-term Contracts. Value-at-Risk was used to estimate the risk. (original abstract) - Dostępne w
- Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie
Biblioteka SGH im. Profesora Andrzeja Grodka
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Poznaniu
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Biblioteka Główna Uniwersytetu Szczecińskiego - Pełny tekst
- Pokaż
- Bibliografia
-
- Brockwell P.J., Davis R. A., Introduction to time series and forecasting, Springer - Verlag, New York 1996.
- Chung C.F., Estimating the fractionally integrated GARCH model, National Taiwan University Working Paper, 1999.
- Engle R.F, Sheppard K., Theoretical and empirical properties of dynamic conditional correlation multivariate GARCH, Mimeo, UCSD 2001.
- Engle R. F., Autoregressive conditional heteroscedasticy with estimates of the variance of United Kingdom inflation, "Econometrica" 1982, 50, 987-1007.
- Engle R. F., Dynamic conditional correlation - a simple class of multivariate GARCH models, "Journal of Business and Economic Statistics" 2002, 20, 339-350.
- Ganczarek A., Weryfikacja modeli z grupy GARCH na dobowo-godzinnych rynkach energii elektrycznej w Polsce, [w:] Rynek kapitałowy. Skuteczne inwestowanie, Studia i Prace Wydziału Nauk Ekonomicznych i Zarządzania nr 9, Szczecin 2008, s. 524-536.
- Kupiec P., Techniques for verifying the accuracy of risk management models, "Journal of Derivatives" 1995, 2, 173-184.
- Piontek K., Heteroskedastyczność rozkładu stóp zwrotu a koncepcja pomiaru ryzyka metodą VaR, Prace Naukowe AE w Katowicach, AE, Katowice 2001, s. 339-350.
- Weron A., Weron R., Giełda Energii, Centrum Informacji Rynku Energii, Wrocław 2000.
- Cytowane przez
- ISSN
- 1899-3192
- Język
- pol
