BazEkon - Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie

BazEkon home page

Meny główne

Autor
Markiewicz Dariusz
Tytuł
Algorytm wyboru akcji i jego weryfikacja na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie
Algorithm of Choosing Stocks and Its Verification on the Warsaw Stock Exchange
Źródło
Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej we Wrocławiu. Informatyka i Ekonometria (3), 1997, nr 744, s. 142-153, rys., tab., bibliogr. 12 poz.
Tytuł własny numeru
Zastosowania metod ilościowych
Słowa kluczowe
Algorytmy, Akcje, Giełda papierów wartościowych, Wartość akcji
Algorithms, Shares, Stock market, Share value
Uwagi
summ.
Firma/Organizacja
Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie
Warsaw Stock Exchange
Abstrakt
Przedstawione rozważania wskazują, że algorytm w swoich zleceniach zakupu i sprzedaży zachowuje się inaczej niż tradycyjne narzędzia analityczne. Nic w tym dziwnego, przecież opiera się min. na indeksie giełdowym, który zgodnie z definicją ma określać ogólną tendencję na rynku, a nie tylko zachowanie się jednej wybranej przez nas akcji. Ogólnie rzecz biorąc, zastosowanie innego indeksu, giełdy mogłoby znacznie zmienić przebieg całej symulacji algorytmu ZAPO. (fragment tekstu)

The article presents a new investing algorithm on the Polish Stock Exchange. The foundations for this algorithm are Sharpe's theory and portfolio theory based on Elton/Gruber's cut-off rate variable. These models of portfolio selection have been modified adapted to the Polish stock market environment. Thanks to these customizations the MCRA (Modified Cut-Off Rate Algorithm) has been brought into life. The MCRA has then been verified, and after over two years of investing on the Polish Stock Exchange the MCRA has generated 42% return on investment (ROI) per year. (original abstract)
Dostępne w
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Poznaniu
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Bibliografia
Pokaż
  1. Jajuga K., Jajuga T.: Jak inwestować w papiery wartościowe. Warszawa 1993.
  2. Jajuga K.: Zarządzanie kapitalem. Wrocław 1993.
  3. Inwestycje. Praca zbiorowa pod red. W. Pluta. Wrocław 1994.
  4. Siegel J.G., Shim J.K., Hartman S.W.: Przewodnik po finansach. Warszawa 1995.
  5. Suszyński J.C.: Zarządzanie finansami przedsiębiorstw. Warszawa 1993.
  6. Dahlquist Bjorck A.: Metody numeryczne. Warszawa 1993.
  7. Aho Hopcroft J.E.: Projektowanie i analiza algorytmów komputerowych. Warszawa 1983.
  8. Gierszewska G., Romanowska M.: Analiza strategiczna przedsiębiorstwa. Warszawa 1995.
  9. Elton E.J., Gruber M.J.: Modern portfolio theory and investment analysis. New York 1991.
  10. Stark R.M., Nicholls R.L.: Matematyczne podstawy projektowania inżynierskiego. Warszawa 1979.
  11. Komar Z.: Sztuka spekulacji. Warszawa 1993.
  12. Simple Criteria for Optimal Portfolio Selection. "Journal of Finance" No. 5 Dec. 1976.
Cytowane przez
Pokaż
ISSN
0324-8445
1428-1163
Język
pol
Udostępnij na Facebooku Udostępnij na Twitterze Udostępnij na Google+ Udostępnij na Pinterest Udostępnij na LinkedIn Wyślij znajomemu