- Autor
- Majewska Agnieszka (Uniwersytet Szczeciński)
- Tytuł
- Porównanie wykorzystania swapów kredytowych i dochodowych do ograniczania ryzyka kredytowego
The Comparison of Using Credit Default Swaps and Total Return Swaps in Transferring Credit Risk - Źródło
- Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego. Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia, 2009, nr 22, s. 99-108, Rys., tab., bibliogr. poz. 8
- Słowa kluczowe
- Swap ryzyka kredytowego, Kredyt, Ryzyko kredytowe
Credit default swap (CDS), Credit, Credit risk - Uwagi
- streszcz., summ..
- Abstrakt
- Początek rynku spawów w literaturze datuje się na 1981 rok. Jest on utożsamiany z zawarciem dwóch swapów: procentowego i walutowego. W odniesieniu do pierwszego wiadomo tylko, że jedną ze stron był Deutsche Bank, natomiast drugi dotyczył transakcji zaaranżowanej przez Salomon Brothers International dla firmy IBM i Banku Światowego. Od tego czasu wykorzystuje sieje w różnorodnych obszarach krajowych i międzynarodowych rynków kapitałowych oraz pieniężnych. Uważa się, że spośród wszystkich instrumentów pochodnych w nich zaangażowane jest najwięcej kapitału.(abstrakt oryginalny)
Over the last decade, a variety of financial tools have been developed for transfer-ring credit risk between financial institutions. Credit derivatives are an exciting innova-tion in financial markets. The main goal of this article is to show differences between a credit default swap (CDS) and total return swap in transferring credit risk (TRS). The first part of the paper is a characteristic of CDS and TRS. The next one shows the simu-lation of using those Instruments.(original abstract) - Dostępne w
- Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie
Biblioteka SGH im. Profesora Andrzeja Grodka
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Poznaniu
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Biblioteka Główna Uniwersytetu Szczecińskiego - Bibliografia
-
- Colander D.C, Landreth H., Historia myśli ekonomicznej, PWN, Warszawa 1998.
- Gaines D., Kane K., An Introduction to Credit Derivatives, "Commercial Lending Re- view" 1998, Winter, 199.
- Hull J., Kontrakty terminowe i opcje. Wprowadzenie, WIG-Press, Warszawa 1997.
- Kasapi A., Kredytowe instrumenty pochodne. Charakterystyka, rodzaje i zasady obrotu. Oficyna Ekonomiczna, Kraków 2002.
- Majewska A., Przegląd instrumentów pochodnych wykorzystywanych w celu ograniczenia ryzyka kredytowego, w: Współczesne finanse. Stan i perspektywy rozwoju rynku finansowego. Wydawnictwo UMK, Toruń 2008.
- Nelken I., Implementing Credit Derivatives. Strategies and Techniaues for Using Credit Derivatives in Risk Management, McGraw-Hill 1999.
- Rekomendacja w sprawie zawierania kredytowych transakcji terminowych na polskim rynku międzybankowym. Związek Banków Polskich, Warszawa styczeń 2005.
- Tavakoli J.M., Credit Derivatives: A Guide to Instruments and Aplications, John Wiley & Sons, Inc. 1998.
- Cytowane przez
- ISSN
- 1640-6818
1733-2842 - Język
- pol
