BazEkon - Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie

BazEkon home page

Meny główne

Autor
Kamińska Barbara (University of Social Sciences, Poland)
Tytuł
Options in Corporate Finance Management
Źródło
Przedsiębiorczość i Zarządzanie, 2014, t. 15, z. 1, s. 69-81, bibliogr. 23 poz.
Entrepreneurship and Management
Tytuł własny numeru
Financial Aspects of Management
Słowa kluczowe
Model dwumianowy, Finanse korporacji, Instrumenty pochodne, Opcje
Binomial model, Corporate finance, Derivatives, Options
Uwagi
summ.
Abstrakt
Although there are many opinions critical of options, especially after the 2008 scandal, they are becoming increasingly popular in Poland again. Therefore, issues connected with options are not only the subject of interest in academic circles again but also arouse interest of economic entities, allowing enterprises to assess a variety of action strategies. Those instruments enable planning safeguards to protect against various negative future scenarios. Hence, it comes as no surprise that there has been an increase in the number and variety of enterprises that have accepted options as a way to plan for their future. The article provides a brief presentation of options. It also describes one of their pricing methods. Light of the foregoing has been hypothesized that 'valuation of options using mathematical calculators using the binomial model is an effective tool for supporting management positions in futures instruments'. (original abstract)
Dostępne w
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Poznaniu
Pełny tekst
Pokaż
Bibliografia
Pokaż
  1. Allayannis G., Oflek E. (2001), Exchange Rate Hedging Financial versus Operational Strategies, T "The American Review", Vol 91, No.2.
  2. Amram M., Kulatilaka N. (1999), Disciplined Decisions - Aligning Strategy with the Financial Markets, Harward Business Review, Jan-Feb.
  3. Borsum Ødegaard B.A. (2005), Currency hedging in Norwegian non-financial firms, Economic Bulletin, Q3.
  4. Cassidy D. L. (2000), Kiedy sprzedawać akcje, ABC, Warszawa.
  5. Cuthbertson K., Nitzsche D.(2006), Financial engineering derrivatives and risk mamagement, Wiley & Sons, Chichester.
  6. Dusza M. (1999), Rynek kapitałowy w Polsce, Biblioteka Menedżera i Bankowca, Warszawa.
  7. Ford D. (1997), Opcje giełdowe, Wydawnictwo Liber, Warszawa.
  8. Giruć P. (2000), Rynki kapitałowe, cz. II, "Instrumenty pochodne na giełdzie towarowej w Polsce", Materiały, Konferencje, WNUS, Szczecin.
  9. Hull J. (1994), Instruction to futures and option markets, Prentice Hall International, Toronto.
  10. Jajuga K., Jajuga T. (1996), Inwestycje, Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa.
  11. Jajuga T. (2002), Strategiczne zarządzanie ryzykiem przedsiębiorstwa a opcje rzeczywiste, Uniwersytet Szczeciński, Szczecin.
  12. Koch R. (1997), Słownik zarządzania i finansów, Wydawnictwo Profesjonalnej Szkoły Biznesu, Kraków.
  13. Kolb R. (1997), Wszystko o instrumentach pochodnych, WIG-Press, Warszawa.
  14. Kożuch B. (2009), Nauka o organizacji, CeDeWu.pl Wydawnictwo fachowe, Warszawa.
  15. Mitręga K. (2000), Rynek instrumentów pochodnych, w: Rynek pieniężny i kapitałowy, pod red. I. Pyka, Wydawnictwo Uczelniane Akademii Ekonomicznej im. Karola Adamieckiego w Katowicach, Katowice.
  16. Olik N. (2002), Polski rynek kapitałowy w obliczu wprowadzenia opcji na akcje, w: Rynek finansowy, pod red. W. Przybylskiej - Kapuścińskiej, Wydawnictwo Akademii Ekonomicznej w Poznaniu, Poznań.
  17. Roth P. (2000), Rynki walutowe i pieniężne, Dom Wydawniczy ABC, Warszawa.
  18. Siegel J. G., Shim J. K., Hartman S. W. (1997), Przewodnik po finansach, Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszaw.
  19. Soroczyński S., Stachowicz J. (1997), Kontrakty futures i opcje, Kantor Wydawniczy "Zakamycze", Warszawa.
  20. Tarczyński W., Zwolankowski M. (1999), Inżynieria finansowa, A.W. Placet, Warszawa.
  21. Zarębska A. (2005), Opcje, w: Wybrane usługi finansowe, Wydawnictwo: Piotr Nowak, Stowarzyszenie Nowych Adeptów Nauki, Toruń.
  22. http://g.m.statystyk.w.interia.pl/ stock/instr.html
  23. http://www.magazyncontrolling.pl/artykul/wycena-opcji-wg-algorytmudrzewa-dwumianowego/146
Cytowane przez
Pokaż
ISSN
1733-2486
Język
eng
URI / DOI
http://dx.doi.org/10.2478/eam-2014-0005
Udostępnij na Facebooku Udostępnij na Twitterze Udostępnij na Google+ Udostępnij na Pinterest Udostępnij na LinkedIn Wyślij znajomemu