- Autor
- Papierzewski Dariusz
- Tytuł
- Analiza weryfikacyjna modelu Blacka 76' na rynku energii
- Źródło
- Rynek Terminowy, 2005, nr 1, s. 93-102
- Słowa kluczowe
- Wycena opcji, Ceny energii, Giełdy towarowe, Model Blacka-Scholesa, Opcje, Rynek energetyczny
Options pricing, Energy prices, Commodity exchange, Black-Scholes model, Options, Energy market - Abstrakt
- Model Blacka 76' pozwalający wyceniać opcje na kontrakty futures umożliwia dokładne oszacowanie ceny opcji notowanych na giełdzie Nord Pool. Wykonane analizy pozwoliły określić, że średnie wartości różnic procentowych i wartościowych między cenami opcji wyznaczonymi przy pomocy modelu teoretycznego a cenami opcji notowanymi na giełdzie maleją w miarę zbliżania się terminu wygaśnięcia opcji, a maksymalny średni błąd procentowy oszacowania ceny na 200 dni przed dniem wygaśnięcia wyniósł ok. 2%
- Dostępne w
- Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie
Biblioteka SGH im. Profesora Andrzeja Grodka
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego w Poznaniu
Biblioteka Główna Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu - Bibliografia
- Mielus P.: Rynek opcji walutowych w Polsce. Wydawnictwo K. E. Liber S.C., Warszawa 2002.
- Baird A.: Rynek opcji. Strategie inwestycyjne i analiza ryzyka. Dom Wydawniczy ABC, Warszawa 1998.
- Piontek K.: Zmienność implikowana instrumentów finansowych - wprowadzenie. http://credit.ae.wroc.pl.
- Papierzewski D. Rozprawa doktorska: Ocena strategii zarządzania ryzykiem w obrocie energią elektryczną w systemie elektroenergetycznym. Politechnika Warszawska 2004.
- Hull J.: Options, futures and other derivatives. Third Edition. International Edi-tion. Prentice Hali International, Inc., 2001.
- Cytowane przez
- ISSN
- 1508-972X
- Język
- pol